Alors que le changement climatique continue d'augmenter la fréquence et l'intensité des tempêtes, et que l'élévation du niveau de la mer et l'érosion côtière poussent les dégâts des tempêtes plus loin à l'intérieur des terres, des tens of millions de propriétés américaines supplémentaires sont menacées chaque année par des dommages catastrophiques.




Un rapport majeur publié en juin montre que les cartes fédérales des inondations sous-estiment le nombre de maisons et d'entreprises à risque d'inondation de 67%.

Le coût de ces inondations, dont une grande partie est because of aux ouragans et autres tempêtes, est stupéfiant.




Entre 1980 et 2019, le coût des dommages causés par les tempêtes aux États-Unis a totalisé 1,75 billion de bucks. C'est 300 milliards de pounds de furthermore que la valeur totale estimée de toutes les propriétés situées à moins de 700 pieds de la côte américaine.

Pour le dire simplement: le gouvernement américain et les compagnies d'assurance privées ont dépensé as well as d'argent pour reconstruire des propriétés côtières endommagées qu'il n'en coûterait pour déplacer chaque maison dans cette zone à risque.

Pourtant, les banques et les prêteurs privés continuent d'émettre entre 60 et 100 milliards de dollars de nouveaux prêts hypothécaires chaque année dans ces zones côtières à haut risque, permettant à des milliers de nouvelles familles de se retrouver en threat. Les prêteurs peuvent s'en tirer en émettant ces hypothèques parce qu'ils savent qu'ils peuvent les réemballer et les vendre à des entreprises garanties par le gouvernement, comme Fannie Mae et Freddie Mac. Après des ouragans d'un milliard de pounds entre 2004 et 2012, Fannie Mae et Freddie Mac ont vu une augmentation de 10% du déchargement des prêts hypothécaires à risque des prêteurs privés.

Ces prêts hypothécaires ne permettent pas seulement aux familles de se mettre en threat ils mettent en risk des milliards de dollars des contribuables. Il est temps d'arrêter de subventionner ces maisons à risque et d'élaborer de manière proactive une réponse au changement climatique qui protège non seulement les résidents côtiers, mais toute notre économie.

Les marées montantes ne soulèvent pas toutes les maisons

Il est clair que nos politiques actuelles ne tiennent pas pleinement compte de la menace d'une augmentation des inondations owing au changement climatique.

Le Bureau national de la recherche économique pense que la propriété dans les zones sujettes aux inondations est surévaluée d'environ 34 milliards de dollars et que les marchés du logement ne tiennent pas pleinement compte des risques d'inondation dans l'évaluation des propriétés à travers le pays.

L'expert en politique économique, le Dr Lindsay Owens, affirme dans un rapport récemment publié que, contrairement aux banques privées, « Fannie Mae et Freddie Mac, qui garantissent collectivement la majorité des prêts hypothécaires résidentiels, ne tiennent pas officiellement compte des risques que le changement climatique fait peser sur leur portefeuille en leurs besoins en funds.  »

Fannie et Freddie n'ignorent pas les risques, mais les règles gouvernementales leur interdisent de fixer des prix ou de réduire les hypothèques en fonction du risque climatique. L'ancien économiste en chef de Freddie Mac, Sean Becketti, a lutté dans un rapport mensuel Perception de 2016 avec les défis auxquels les économistes du logement sont confrontés. Il pensait que la valeur des propriétés pourrait chuter alors que les maisons côtières continuaient à être inondées, alors que les prêteurs et les compagnies d'assurance commenceraient à repenser leurs activités commerciales dans ces zones, ou même si les propriétaires commençaient à vendre leurs maisons pour échapper au risque. La question de savoir quand cette dévaluation des propriétés se produira, cependant, n'a pas de réponse claire.

En conséquence, soutenues par le gouvernement, la valeur des propriétés côtières est restée relativement steady malgré les preuves que certaines banques reconsidèrent les prêts hypothécaires à 30 ans dans les zones côtières à haut risque.

Alors que les ouragans et les inondations côtières deviennent furthermore fréquents et moreover graves, les économistes et les experts du logement conviennent que nous atteindrons un point de basculement auquel des hundreds of thousands de maisons comme celle décrite par Becketti dans son exemple de 2016 deviendront des actifs sans valeur et échoués.

Cette dévaluation huge ouvre la voie à une nouvelle crise du logement due au climat. Et additionally Fannie et Freddie acquièrent des prêts hypothécaires côtiers risqués, in addition la facture des contribuables est élevée lorsque le crash du logement se produit.

Il ne doit pas en être ainsi

Il existe des mesures claires pour que le pays évite cette crise du logement côtier.

Le Congrès et l'Agence fédérale de financement du logement – qui réglemente Fannie Mae et Freddie Mac – devraient immédiatement exiger que toutes les entreprises sécurisées par le gouvernement tiennent compte du risque de changement climatique dans toute décision foreseeable future de tarification ou d'achat.

Nous devons également quantifier les pertes potentielles qui peuvent résulter de prêts hypothécaires déjà garantis, dans le cas où ils deviendraient littéralement ou au figuré sous l'eau.

Il est également clair que notre stratégie actuelle de réaction aux impacts du changement climatique, au lieu de travailler de manière proactive pour réduire les risques futurs, nous fait défaut. Le gouvernement doit inciter les familles des régions côtières à risque à déménager en leur proposant des rachats.

Ces forms d'efforts, appelés retraites gérées, se poursuivent sporadiquement depuis des décennies, mais sans une stratégie nationale cohérente, ils deviennent coûteux et inéquitables. Non seulement cela: les programmes de retraites gérés sont sous-financés et si compliqués que seuls les gouvernements locaux les moreover compétents ont tendance à les assumer.

La démolition des maisons les moreover risquées et la préservation du terrain en tant qu'espace ouvert contribueraient à atténuer la menace financière que ces maisons représentent pour l'ensemble du marché immobilier et à protéger les maisons as well as à l'intérieur des terres contre les inondations provoquées par les tempêtes.

La clé, cependant, est que le gouvernement écoute la science et agisse maintenant pour empêcher les Américains d'être entraînés dans une autre crise du logement, cette fois causée par le changement climatique.